“高量不破”选股法，听起来简单有效，很多投资者都跃跃欲试。然而，实际操作中，却常常出现“学了没用”、“一用就亏”的情况。为什么同样的方法，有人成功，有人失败呢？原因在于，你可能没有真正理解“高量不破”的精髓，或者忽略了一些关键细节。接下来，我们就一起深入探讨“高量不破”选股法，找出你踩坑的原因，并提供相应的避坑指南。

一、什么是“高量不破”？它的原理是什么？

“高量不破”，顾名思义，指的是某只股票在放量上涨后，出现一个成交量明显高于前期的“高量柱”，之后股价回调，但始终没有跌破这个“高量柱”对应的那根K线的最低价。这种形态通常被认为是多头力量强劲的信号，预示着股价可能继续上涨。

原理：

• 主力资金介入： 出现高量柱，通常意味着有主力资金大量买入，推动股价上涨。高量柱的出现，可以视为主力建仓或者拉升的信号。
• 支撑位形成： 高量柱对应的最低价，往往会形成一个重要的支撑位。因为主力资金在此价位大量买入，后续若股价跌至该位置，主力可能会采取护盘行动，阻止股价下跌。如果股价回调不破高量柱的最低价，说明支撑有效，多头力量依然占据优势。

举例说明：

假设某股票A，前期成交量平平，突然有一天放量大涨，成交量是过去平均水平的3倍以上，并且收出一根阳线。这根阳线就是“高量柱”。接下来几天，股价开始回调，但是始终没有跌破这根阳线的最低价。这就是一个典型的“高量不破”形态。

二、如何操作“高量不破”选股法？

1. 寻找“高量柱”： 在K线图上，寻找成交量明显高于前期平均水平的K线，最好是阳线。这个“高量柱”要足够显著，成交量至少是过去一段时间平均水平的2倍以上，甚至更高。务必注意成交量放大时股价的涨幅，涨幅越大效果越好。
2. 观察股价回调： 在“高量柱”出现后，观察股价是否出现回调。回调的幅度不宜过深，最好不要超过“高量柱”实体的一半。
3. 确认支撑有效： 确认股价回调后，是否在“高量柱”的最低价附近获得支撑，没有跌破。可以稍微放宽一些，比如允许跌破1%-3%，但必须迅速收回。
4. 择机买入： 当股价在“高量柱”最低价附近获得支撑，并出现企稳迹象时，可以考虑择机买入。例如，可以等待股价放量突破短期均线，或者出现阳包阴等看涨形态时买入。
5. 设置止损位： 止损位非常重要！可以将止损位设置在“高量柱”的最低价下方。如果股价跌破止损位，应果断止损，避免损失扩大。
6. 设置止盈位： 止盈位的设置可以根据个人的风险偏好和市场情况来决定。可以采用固定止盈位，例如盈利10%或20%时止盈。也可以采用移动止盈的方式，根据股价的上涨情况逐步提高止损位，锁定利润。

三、为什么你总是踩坑？常见失败原因分析

很多人在使用“高量不破”选股法时，会遇到各种各样的问题，导致投资失败。以下是几个常见的失败原因：

1. 忽略大盘趋势： 任何技术分析方法，都不能脱离大盘趋势。在大盘下跌或者震荡市中，即使出现“高量不破”的股票，也可能最终下跌。因为大盘的整体风险会拖累个股的表现。正确做法： 始终关注大盘走势，尽量选择在大盘上涨或者企稳时使用“高量不破”选股法。

2. 误判“高量”的真伪： 有些“高量柱”并非真正的主力资金介入，而是由于市场消息、题材炒作等因素导致的。这种“高量柱”往往缺乏持续性，股价很快就会下跌。正确做法： 仔细分析“高量柱”出现的原因，结合基本面分析，判断其是否具有可持续性。如果是因为利好消息或者题材炒作导致的，要谨慎对待。

3. 未能设置合理的止损点： 没有设置止损点，或者止损点设置不合理，是导致亏损的重要原因。如果股价跌破“高量柱”的最低价，说明支撑失效，多头力量减弱，应及时止损。正确做法： 将止损点设置在“高量柱”的最低价下方，或者根据个人的风险承受能力，适当放宽止损范围，例如1%-3%。

4. 过于追求完美形态： 有些投资者过于追求完美的“高量不破”形态，错过了很多机会。实际上，市场是复杂的，很难出现完全符合理论模型的形态。正确做法： 不要过于拘泥于形式，要灵活运用“高量不破”选股法，结合其他的技术指标和基本面分析，综合判断。

5. 急于求成，频繁交易： “高量不破”选股法并非万能，也不是每次都能成功。有些投资者急于求成，频繁交易，结果反而增加了亏损的风险。正确做法： 要保持耐心，精选个股，控制仓位，不要频繁交易。

四、实用“避坑指南”：如何提高“高量不破”的成功率？

1. 判断“高量”的有效性：

   • 成交量放大倍数： 成交量至少是过去一段时间平均水平的2倍以上，甚至更高。
   • 股价涨幅： 伴随成交量放大，股价要有明显的上涨，最好是涨停或者大阳线。
   • 资金流向： 观察资金流向，是否为主力资金流入。可以通过资金流向指标（例如DDE大单净量）来判断。
   • 所属板块： 观察个股所属板块，是否为热点板块。热点板块更容易吸引资金流入，提高“高量不破”的成功率。

2. 结合其他指标进行辅助判断：

   • 均线系统： 观察股价是否站稳在均线之上，例如5日均线、10日均线、20日均线等。均线呈现多头排列，更有利于股价上涨。
   • MACD指标： 观察MACD指标是否金叉。MACD金叉是买入信号，可以增加“高量不破”的成功率。
   • KDJ指标： 观察KDJ指标是否低位金叉。KDJ低位金叉是超卖信号，预示着股价可能反弹。

3. 设置合理的止损止盈策略：

   • 止损位： 将止损位设置在“高量柱”的最低价下方，或者根据个人的风险承受能力，适当放宽止损范围。
   • 止盈位： 可以采用固定止盈位，例如盈利10%或20%时止盈。也可以采用移动止盈的方式，根据股价的上涨情况逐步提高止损位，锁定利润。

4. 控制仓位，分散投资： 不要把所有的资金都投入到一只股票中，要分散投资，降低风险。控制仓位，每次买入的金额不要超过总资金的10%-20%。

总结：

“高量不破”选股法是一种有效的技术分析方法，但并非万能。要提高成功率，需要深入理解其原理，灵活运用，并结合其他的技术指标和基本面分析，综合判断。最重要的是，要控制风险，设置合理的止损止盈策略，避免盲目跟风，理性投资。记住，股市有风险，投资需谨慎！